第7章 跟莊的工具
綜藝，炒股也有真人秀 作者：伽西 投票推薦 加入書簽 留言反饋
一、籌碼分布指標（cyq）
是陳浩於1997年創造的分析方法。該指標試圖把股票的籌碼，畫成一條條橫線，每一條代表1%的籌碼，共計100條。
籌碼指標一般畫在k線圖的右側，橫線所在的位置表示籌碼的平均成本；橫線的長短表示籌碼的數量（百分比）。
該指標設計時，通過統計大量股民的交易記錄，研究其中的一些規律，比如股民會在何種情況下買賣股票，然後再以此規律，預測股價波動時個股籌碼的流動情況。
也就是說，該指標提示的籌碼狀態，是按照股民曆史交易行為推測的，不一定是真實發生的。
籌碼指標是動態的，隨著股價波動，有一些位置的籌碼會增加，另一些位置的籌碼相應減少。
通過分析籌碼指標的形態，可以輔助判斷個股是否有資金在建倉或出貨，以及他們的成本。
1、籌碼的密集與發散：
如果個股在一個價格區域交易量很大，就會形成一個成交密集區，此時籌碼分布指標會出現一個籌碼峰。
多個籌碼峰之間，成交稀少的區域就是籌碼穀。
股價的波動不斷影響著籌碼峰的密集與發散。
2、籌碼的集中度：數值越大表示該價位的籌碼集中度越低；數值越小表示該價位的籌碼集中度越高。
一般而言，股價在很窄的區間內成交量很大，則持股者的成本都集中在這一區間，這一價格對股價的壓製或支撐的作用也就越大。
3、籌碼的獲利比例：表示股票所在價位的獲利情況。
獲利比例小於6%，可以認為股價處於超賣的狀態；
獲利比例在6%-20%，股價可能在低位區間，有一定的反彈動能；
獲利比例在20%-50%，股票處於弱勢區；
獲利比例在50%-80%，股票處於強勢區；
獲利比例大於80%，表示大部分的參與者都是獲利的狀態，存在一定的風險。
4、籌碼指標的運用：
正常而言，莊家建倉時，會在低位形成一個籌碼峰。
如果股價上漲之後，低位的籌碼峰沒有減少，莊家可能沒有出貨；如果股價在上漲時，低位的籌碼峰快速減少，並且在中高位置形成了新的籌碼峰，莊家有出貨的嫌疑。
當然，這不是絕對的，也有可能是莊家沒有足夠的資金，隻能在拉升的過程中，賣出低位的籌碼以獲取流動資金。
這類個股在上漲的過程中，會出現籌碼峰逐漸抬高的狀態。
籌碼峰的移動還有另外一種可能，就是低位的莊家出貨，但又有新的莊家在高位接盤，形成了新的籌碼峰。
5、籌碼指標的買點：
由於籌碼密集區是股票大量被交易的區間，所以通常也會是投資者，包括莊家的成本區。它在股價運行的過程中，通常起到重要的壓力或支撐作用。
與之對應的是籌碼分布稀少的籌碼穀，由於成本處在這個區間的投資者很少，可以視為股價運行過程中阻力較小的區間。
所以，股價突破一個籌碼密集區，同時距離上方的籌碼密集區比較遠時，通常會有一段順暢的漲勢，這也是籌碼指標比較好的買點。
6、籌碼理論的缺陷：
雖然交易者的行為有很多相似的地方，但也不是長期不變的。隨著股市參與者的結構逐年變化（尤其是機構投資者逐年增加），如果籌碼統計的方法沒有隨之更新，可能會影響其有效性。
另外，如果一隻個股的交投過於活躍，換手率總是很高，是會影響到籌碼分布指標的。
因為按照指標的計算原理，隻要有一定數量的成交，就會發生籌碼的移動。所以換手率太大時，時間較久的籌碼指標也會被移動。但現實可能是，這些籌碼並沒有發生交易。
二、資金流向指標：
是一個很成熟的技術指標，計算方法有很多種，但邏輯都是把主動性買入,視為資金的流入，把主動性賣出視為資金的流出。
1、用內外盤統計資金流向。
這是最原始的一種分析方法，由於不同的交易軟件更新速度不一致，各軟件的統計結果可能會不同，所以該方法幾乎被淘汰。
2、股價較前一周期上漲時，成交統計為資金流入，反之統計為資金流出。若股價與前一周期一致，不計入流入也不計入流出。
統計的周期通常是1分鍾k線或分筆成交記錄。
3、按照交易所提供的成交回報，將主動性買盤視為資金流入，主動性賣盤視為資金流出，買賣價格相同的成交量被視為中性盤。
用資金流入總和減去資金流出總和，即是資金流入總和。
相對於普通的資金流向，更有分析意義的是大單資金流向。因為能夠製造單筆較大成交金額的人，通常是有實力的資金（莊家）。
通過把分筆成交中的大單成交相加，可以很好的輔助判斷莊家的動向。
統計大單的方式有兩種：
一種是逐筆方式，它是按照成交回報的結果進行統計，主動買入的視為資金流入；
另一種是逐單統計方式。這個“單”指的是分時圖的買賣委托單。
如果一筆交易中，成交的是委托買入的大單，就把該筆交易視為資金流入；如果成交的是賣出委托的大單，就把它視為資金流出。
資金流向指標應用於個股時，體現的是個股的資金意願；若把整個板塊的個股資金流向相加，就可以判斷出該板塊的資金意願；若把整個市場的資金流向相加，就可以分析整個市場的資金意願。
大單資金流向，無疑是輔助判斷莊家動向的好工具。但需要注意的是，它也可能成為莊家故意引導跟風盤的工具。
現在的股票交易軟件都帶有拆單的功能，就是把一張大買單拆成很多的小單，從而逃避監控。
還有一種常見的情況，是莊家利用對敲的手法，故意製造大單買進或賣出的假象，誘導投資者進行反向操作。
在應用大單資金流向技術時，需要考慮個股的體量，因為小盤股的大單，放到大盤股裏，或許隻能算是小單。
是陳浩於1997年創造的分析方法。該指標試圖把股票的籌碼，畫成一條條橫線，每一條代表1%的籌碼，共計100條。
籌碼指標一般畫在k線圖的右側，橫線所在的位置表示籌碼的平均成本；橫線的長短表示籌碼的數量（百分比）。
該指標設計時，通過統計大量股民的交易記錄，研究其中的一些規律，比如股民會在何種情況下買賣股票，然後再以此規律，預測股價波動時個股籌碼的流動情況。
也就是說，該指標提示的籌碼狀態，是按照股民曆史交易行為推測的，不一定是真實發生的。
籌碼指標是動態的，隨著股價波動，有一些位置的籌碼會增加，另一些位置的籌碼相應減少。
通過分析籌碼指標的形態，可以輔助判斷個股是否有資金在建倉或出貨，以及他們的成本。
1、籌碼的密集與發散：
如果個股在一個價格區域交易量很大，就會形成一個成交密集區，此時籌碼分布指標會出現一個籌碼峰。
多個籌碼峰之間，成交稀少的區域就是籌碼穀。
股價的波動不斷影響著籌碼峰的密集與發散。
2、籌碼的集中度：數值越大表示該價位的籌碼集中度越低；數值越小表示該價位的籌碼集中度越高。
一般而言，股價在很窄的區間內成交量很大，則持股者的成本都集中在這一區間，這一價格對股價的壓製或支撐的作用也就越大。
3、籌碼的獲利比例：表示股票所在價位的獲利情況。
獲利比例小於6%，可以認為股價處於超賣的狀態；
獲利比例在6%-20%，股價可能在低位區間，有一定的反彈動能；
獲利比例在20%-50%，股票處於弱勢區；
獲利比例在50%-80%，股票處於強勢區；
獲利比例大於80%，表示大部分的參與者都是獲利的狀態，存在一定的風險。
4、籌碼指標的運用：
正常而言，莊家建倉時，會在低位形成一個籌碼峰。
如果股價上漲之後，低位的籌碼峰沒有減少，莊家可能沒有出貨；如果股價在上漲時，低位的籌碼峰快速減少，並且在中高位置形成了新的籌碼峰，莊家有出貨的嫌疑。
當然，這不是絕對的，也有可能是莊家沒有足夠的資金，隻能在拉升的過程中，賣出低位的籌碼以獲取流動資金。
這類個股在上漲的過程中，會出現籌碼峰逐漸抬高的狀態。
籌碼峰的移動還有另外一種可能，就是低位的莊家出貨，但又有新的莊家在高位接盤，形成了新的籌碼峰。
5、籌碼指標的買點：
由於籌碼密集區是股票大量被交易的區間，所以通常也會是投資者，包括莊家的成本區。它在股價運行的過程中，通常起到重要的壓力或支撐作用。
與之對應的是籌碼分布稀少的籌碼穀，由於成本處在這個區間的投資者很少，可以視為股價運行過程中阻力較小的區間。
所以，股價突破一個籌碼密集區，同時距離上方的籌碼密集區比較遠時，通常會有一段順暢的漲勢，這也是籌碼指標比較好的買點。
6、籌碼理論的缺陷：
雖然交易者的行為有很多相似的地方，但也不是長期不變的。隨著股市參與者的結構逐年變化（尤其是機構投資者逐年增加），如果籌碼統計的方法沒有隨之更新，可能會影響其有效性。
另外，如果一隻個股的交投過於活躍，換手率總是很高，是會影響到籌碼分布指標的。
因為按照指標的計算原理，隻要有一定數量的成交，就會發生籌碼的移動。所以換手率太大時，時間較久的籌碼指標也會被移動。但現實可能是，這些籌碼並沒有發生交易。
二、資金流向指標：
是一個很成熟的技術指標，計算方法有很多種，但邏輯都是把主動性買入,視為資金的流入，把主動性賣出視為資金的流出。
1、用內外盤統計資金流向。
這是最原始的一種分析方法，由於不同的交易軟件更新速度不一致，各軟件的統計結果可能會不同，所以該方法幾乎被淘汰。
2、股價較前一周期上漲時，成交統計為資金流入，反之統計為資金流出。若股價與前一周期一致，不計入流入也不計入流出。
統計的周期通常是1分鍾k線或分筆成交記錄。
3、按照交易所提供的成交回報，將主動性買盤視為資金流入，主動性賣盤視為資金流出，買賣價格相同的成交量被視為中性盤。
用資金流入總和減去資金流出總和，即是資金流入總和。
相對於普通的資金流向，更有分析意義的是大單資金流向。因為能夠製造單筆較大成交金額的人，通常是有實力的資金（莊家）。
通過把分筆成交中的大單成交相加，可以很好的輔助判斷莊家的動向。
統計大單的方式有兩種：
一種是逐筆方式，它是按照成交回報的結果進行統計，主動買入的視為資金流入；
另一種是逐單統計方式。這個“單”指的是分時圖的買賣委托單。
如果一筆交易中，成交的是委托買入的大單，就把該筆交易視為資金流入；如果成交的是賣出委托的大單，就把它視為資金流出。
資金流向指標應用於個股時，體現的是個股的資金意願；若把整個板塊的個股資金流向相加，就可以判斷出該板塊的資金意願；若把整個市場的資金流向相加，就可以分析整個市場的資金意願。
大單資金流向，無疑是輔助判斷莊家動向的好工具。但需要注意的是，它也可能成為莊家故意引導跟風盤的工具。
現在的股票交易軟件都帶有拆單的功能，就是把一張大買單拆成很多的小單，從而逃避監控。
還有一種常見的情況，是莊家利用對敲的手法，故意製造大單買進或賣出的假象，誘導投資者進行反向操作。
在應用大單資金流向技術時，需要考慮個股的體量，因為小盤股的大單，放到大盤股裏，或許隻能算是小單。