第58章 股票交易係統
綜藝，炒股也有真人秀 作者：伽西 投票推薦 加入書簽 留言反饋
交易係統，就是為了在各種交易市場中（股票、期貨、外匯、黃金）獲取穩定收益的一套買賣規則。
以股票交易係統為例：
按照決策的方式，可以分為量化交易係統和人工判斷係統。前者有詳細的、確定的買賣規則；後者由人決定買賣時機。
對於普通投資者而言，通常不需要量化交易那樣複雜的算法，但可以參考量化交易的模式，學習構建自己的交易係統。甚至可以慢慢的從量化交易的方式，升級成為量化與人工判斷結合的方式。
一套股市交易係統至少應該包括一、趨勢判斷；二、買賣時機；三、風險控製；四、收益追蹤。
趨勢判斷是為了決定買入股票的資金量，行情好多買，行情不確定少買；
決定買賣時機的方法有很多，但交易係統一旦設計好了，就應該堅決的執行；
風險控製是在股價沒有按照交易係統的提示運行，或者股價浮虧超過預定幅度時，控製風險的一種手段。它可以有多種形式：單筆虧損達到一定幅度（一般是10%）;賬號總虧損達到一定幅度（一般是3%以內）；或者提高交易係統賣點的敏感程度（n日內回落n%，或者降低指標參數，能更早的出現賣點）。
收益追蹤是通過曆史回測，檢查該係統在股票應用的有效性。一般認為，在曆史行情中有效應用的交易係統，才有可能獲利（實際情況並非如此，交易係統也有周期性和適用範圍，但一般人不敢用在曆史行情無效的交易係統）。
在設計交易係統時，可以用很簡單的方法，比如很多常用的技術指標，也可以把多種方法結合運用。
最常見的交易係統設計思路有：
一、趨勢跟隨型交易係統。
該係統認為，趨勢的運行具有延續性，所以隻要跟隨趨勢操作就能獲利。它是一種右側交易的理念。
量化趨勢跟隨型交易係統常用的技術指標有：ma、boll；
人工判斷趨勢跟隨型交易趨勢常用的思路有：趨勢線理論、波浪理論。
二、反趨勢型交易係統。
與趨勢跟隨型交易係統試圖捕捉大波段漲勢不同，反趨勢型交易係統，試圖在中短周期的小波段行情中獲利，所以它的交易機會更多。
量化反趨勢型交易係統常用的技術指標有：kdj、rsi；
人工判斷反趨勢型交易係統常用的思路有：壓力支撐理論、箱體理論。
三、突破型交易係統。
由於股價在一定區間內橫盤，可能是多空力量達到平衡的表現。所以有一方力量（多頭或空頭）突然出手，導致股價形成突破時，可能會有交易的機會。
突破型交易係統，就是在捕捉股價從一個平台突破後的獲利機會。
量化突破型交易係統常用的技術指標：boll、ma；
人工判斷突破型交易係統常用的思路有：形態理論、跳空缺口理論。
四、價格區間交易係統
是利用價格在一個區間內波段式循環的走勢，反複進行交易的係統。由於該係統僅適用於有這一走勢的股票，所以對投資者經驗的要求較高。
與該係統類似的是網格交易係統，就是把股價劃分成若幹區間，再在各區間內增減倉位的策略。
五、專業交易係統
常見的有對衝交易係統、高頻交易係統、統計套利交易係統。這些是需要一定專業能力和很多的投資經驗，才能應用的專業係統。普通股民想要應用需要大量的學習。
怎樣從技術指標入手，快速構建一個可行的股票交易係統。
1、確認自己的獲利方式。
正常而言，炒股獲利就兩種模式。
捕捉大波段行情：由於單次收益高，所以成功率低，交易次數少。
捕捉小波段行情：由於波段小，所以單次收益低，交易次數多。
在設計交易係統之前，一定要確定好。
正常情況下，能捕捉大波段行情的方法，用於小波段行情，成功率是非常低的；能捕捉小波段行情的方法，用於大波段行情，成功率很高，但會踏空大段漲勢。
2、確認哪些指標適用於大波段，哪些指標適用於小波段。
適合跟蹤趨勢，捕捉大波段行情的常用指標有：ma、dmi；
適合捕捉超買超賣機會，捕捉小波段行情的常用指標有：kdj、rsi；
有些指標雖然看著準確率很高，但它們隻重視買入點，而沒有對應的賣出點，所以這類指標不適合用在交易係統，或者不能單獨構建交易係統。
而上述幾種指標，既是經典常用的，又能給出相對及時的買賣信號。但構建交易係統時，也不能看到買點就買，看到賣點就賣，而是增加一些條件。
3、附加條件
在確定了使用哪一種交易思路和指標後，就要為交易係統增加條件了。
最簡單的思路，是把兩種或多種技術指標結合使用。比如ma和dmi同時處於多頭區間時買入，有一種指標進入空頭區間時減半倉（也可以全部賣出）。
還有一種，是一個指標或多個指標，在多個周期同時應用，比如rsi在周線處於多頭區間時（rsi1＞rsi2），在日線的kdj買入點買入。
其實，想要立竿見影的提高收益水平，可以試試大盤的技術指標與個股的技術指標結合，比如大盤ma處於多頭區間時，購買ma處於多頭區間的個股。
總之，不同的技術指標，不同的結合方式，會產生不同的應用效果。
4、風險控製
其實技術指標也好，交易係統也好，它們最重要的作用不是直接獲利，而是控製風險，它能幫投資者減少市場不好時，資產回吐的幅度。
交易係統止損幅度的設定，需要通過曆史回測加以確定。很多反應較快的交易係統，甚至不需要設置止損點。
5、曆史測試
通過一些樣本股的測試，完全可以驗證交易係統的曆史有效性。通過長期跟蹤測試，也能提高股民對交易的理解。
股民朋友，抓緊時間設計自己的交易係統吧，它是可以讓人長期受益的事情。
以股票交易係統為例：
按照決策的方式，可以分為量化交易係統和人工判斷係統。前者有詳細的、確定的買賣規則；後者由人決定買賣時機。
對於普通投資者而言，通常不需要量化交易那樣複雜的算法，但可以參考量化交易的模式，學習構建自己的交易係統。甚至可以慢慢的從量化交易的方式，升級成為量化與人工判斷結合的方式。
一套股市交易係統至少應該包括一、趨勢判斷；二、買賣時機；三、風險控製；四、收益追蹤。
趨勢判斷是為了決定買入股票的資金量，行情好多買，行情不確定少買；
決定買賣時機的方法有很多，但交易係統一旦設計好了，就應該堅決的執行；
風險控製是在股價沒有按照交易係統的提示運行，或者股價浮虧超過預定幅度時，控製風險的一種手段。它可以有多種形式：單筆虧損達到一定幅度（一般是10%）;賬號總虧損達到一定幅度（一般是3%以內）；或者提高交易係統賣點的敏感程度（n日內回落n%，或者降低指標參數，能更早的出現賣點）。
收益追蹤是通過曆史回測，檢查該係統在股票應用的有效性。一般認為，在曆史行情中有效應用的交易係統，才有可能獲利（實際情況並非如此，交易係統也有周期性和適用範圍，但一般人不敢用在曆史行情無效的交易係統）。
在設計交易係統時，可以用很簡單的方法，比如很多常用的技術指標，也可以把多種方法結合運用。
最常見的交易係統設計思路有：
一、趨勢跟隨型交易係統。
該係統認為，趨勢的運行具有延續性，所以隻要跟隨趨勢操作就能獲利。它是一種右側交易的理念。
量化趨勢跟隨型交易係統常用的技術指標有：ma、boll；
人工判斷趨勢跟隨型交易趨勢常用的思路有：趨勢線理論、波浪理論。
二、反趨勢型交易係統。
與趨勢跟隨型交易係統試圖捕捉大波段漲勢不同，反趨勢型交易係統，試圖在中短周期的小波段行情中獲利，所以它的交易機會更多。
量化反趨勢型交易係統常用的技術指標有：kdj、rsi；
人工判斷反趨勢型交易係統常用的思路有：壓力支撐理論、箱體理論。
三、突破型交易係統。
由於股價在一定區間內橫盤，可能是多空力量達到平衡的表現。所以有一方力量（多頭或空頭）突然出手，導致股價形成突破時，可能會有交易的機會。
突破型交易係統，就是在捕捉股價從一個平台突破後的獲利機會。
量化突破型交易係統常用的技術指標：boll、ma；
人工判斷突破型交易係統常用的思路有：形態理論、跳空缺口理論。
四、價格區間交易係統
是利用價格在一個區間內波段式循環的走勢，反複進行交易的係統。由於該係統僅適用於有這一走勢的股票，所以對投資者經驗的要求較高。
與該係統類似的是網格交易係統，就是把股價劃分成若幹區間，再在各區間內增減倉位的策略。
五、專業交易係統
常見的有對衝交易係統、高頻交易係統、統計套利交易係統。這些是需要一定專業能力和很多的投資經驗，才能應用的專業係統。普通股民想要應用需要大量的學習。
怎樣從技術指標入手，快速構建一個可行的股票交易係統。
1、確認自己的獲利方式。
正常而言，炒股獲利就兩種模式。
捕捉大波段行情：由於單次收益高，所以成功率低，交易次數少。
捕捉小波段行情：由於波段小，所以單次收益低，交易次數多。
在設計交易係統之前，一定要確定好。
正常情況下，能捕捉大波段行情的方法，用於小波段行情，成功率是非常低的；能捕捉小波段行情的方法，用於大波段行情，成功率很高，但會踏空大段漲勢。
2、確認哪些指標適用於大波段，哪些指標適用於小波段。
適合跟蹤趨勢，捕捉大波段行情的常用指標有：ma、dmi；
適合捕捉超買超賣機會，捕捉小波段行情的常用指標有：kdj、rsi；
有些指標雖然看著準確率很高，但它們隻重視買入點，而沒有對應的賣出點，所以這類指標不適合用在交易係統，或者不能單獨構建交易係統。
而上述幾種指標，既是經典常用的，又能給出相對及時的買賣信號。但構建交易係統時，也不能看到買點就買，看到賣點就賣，而是增加一些條件。
3、附加條件
在確定了使用哪一種交易思路和指標後，就要為交易係統增加條件了。
最簡單的思路，是把兩種或多種技術指標結合使用。比如ma和dmi同時處於多頭區間時買入，有一種指標進入空頭區間時減半倉（也可以全部賣出）。
還有一種，是一個指標或多個指標，在多個周期同時應用，比如rsi在周線處於多頭區間時（rsi1＞rsi2），在日線的kdj買入點買入。
其實，想要立竿見影的提高收益水平，可以試試大盤的技術指標與個股的技術指標結合，比如大盤ma處於多頭區間時，購買ma處於多頭區間的個股。
總之，不同的技術指標，不同的結合方式，會產生不同的應用效果。
4、風險控製
其實技術指標也好，交易係統也好，它們最重要的作用不是直接獲利，而是控製風險，它能幫投資者減少市場不好時，資產回吐的幅度。
交易係統止損幅度的設定，需要通過曆史回測加以確定。很多反應較快的交易係統，甚至不需要設置止損點。
5、曆史測試
通過一些樣本股的測試，完全可以驗證交易係統的曆史有效性。通過長期跟蹤測試，也能提高股民對交易的理解。
股民朋友，抓緊時間設計自己的交易係統吧，它是可以讓人長期受益的事情。